Dibertsifikazioa onuragarria da zorro batentzat, arriskua murrizten duelako. Arriskua ezin da guztiz murriztu, eta, beraz, inbertitzaileak zorroa orekatzen saiatzen dira, arriskua murrizteko eta oraindik zorroa hazten uzteko.
Zorro batean arriskua murrizteko hainbat modu daude. Bata estaldura da, baina garestia da eta finantza-merkatuen ulermen sakona eskatzen du.
Beste bat da zure zorroari korrelaziorik ez duten edo korrelazio maila baxua duten aktiboak gehitzea. Loturak eta stock elkarren osagarri dira bonuek zorro bati egonkortasuna ematen diotelako, eta akzioak lurrunkorragoak diren bitartean.
Baina zenbat esleitu aktibo klase bakoitzari? 60/40 zorroa irtenbide bat da.
Zer da 60/40 zorroa?
60/40 zorroa %60 akzioz eta %40 bonuz osatuta dago. Ideia da etekinak ekoizten diren bitartean arriskua murriztea, finantza-merkatuak larri egon arren, bi aktibo-klaseen arteko korrelazio murriztua dagoelako.
2022 urte gogorra izan da 60/40 zorroarentzat, % 24ko etekina eman baitzuen. Hala ere, zorro horrek inoizko YTD errendimendu onena izan zuen, otsaileko lehen merkataritza astearen ondoren urteko etekin gisa kalkulatuta.
Beraz, zergatik eraikiko luke inork 60/40 zorroa 2023an hain errendimendu eskasa izan ondoren? Hona hemen 60/40 zorroaren aldeko hiru arrazoi:
- Mende bat baino gehiagoko urteko batez besteko etekina % 9.5ekoa da.
- Ehun urte baino gehiagotan bi aldiz bakarrik egon ziren bi urte jarraian 60/40 zorroak emaitza negatiboak eman zituenean
- Urtero berregokitzea baino ez da behar
Nola eraiki 60/40 zorroa?
Kartera baten forma errazena burtsa indize bat (hau da, burtsaren indizea jarraitzen duen ETF bat) eta bonuen jarraipena egiten duen ETF bat erostea da.
S & P500 ETFek $ 1 bilioi inguruko aktiboak dituzte. Hamahiru ETF daude, eta batez besteko gastu-ratioa % 0.6 da.
Bonu ETFei dagokienez, aukera bat IEF izan daiteke, iShares 7-10 Year Treasury Bond izendatzen duena eta AEBetako Altxor Bonoz osatutako indize baten inbertsio-emaitzen jarraipena egiten duena, zazpi eta hamar urte arteko epemuga geratzen zaien.
Source: https://invezz.com/news/2023/02/21/3-reasons-to-have-a-60-40-portfolio-in-2023/