Interes-tasak gora egin ahala, banku asko errentagarriagoak bihurtu dira, mailegu eta inbertsioetan irabazten dutenaren eta finantzaketagatik ordaintzen dutenaren arteko tarteak handitu direlako. Baina beti daude salbuespenak.
Jarraian, interes-marjina garbiak zabaltzeko industriaren joerari aurka egiten ari diren bankuen pantaila bat dago, eta ondoren azken urtean marjinak gehien handitu diren bankuen zerrenda bat dago.
Martxoaren 8an, SVB Finantza Taldea
SIVB,
-60.41%
21 milioi dolar saldu zituen baloreetan, 1.8 milioi dolarreko galerarekin. SVB Silicon Valley Bank of Santa Clara, Kaliforniako holdinga da. Abenduaren 212n 31 milioi dolar zituen aktibo.
Bankuak esan zuen "aktiboen sentikortasuna areagotzeko, epe laburreko tasa handiagoak izateko aukera aprobetxatzeko, finantzaketa kostuak partzialki blokeatzeko, interes-sarrera garbiak (NII) eta interes-marjina garbiak (NIM) hobeto babesteko eta hobetzeko. errentagarritasuna».
Baloreen salmenten galeraren harira, SVBk 2.25 milioi dolar bilduko ditu kapital berrian, bi eskaintza eta kokapen pribatu baten bidez. Akziodunen jabetza-posizioak murrizteko aukerak konpainiaren akzioak %62ko jaitsiera izan zuen martxoaren 9an.
Banku-industria osoak kokotsa hartu zuela zirudien martxoaren 9an, KBW Nasdaq Bank Indexarekin.
BKX,
-7.70%
% 8 hondoratzen.
Ikusi Tomi Kilgoreren estaldura SVBren eskaintzari, baloreen salmentari eta erreakzioari buruzko xehetasun gehiago.
Marjina gorriak
SVB Financial-ek pauso izugarria ematea erabaki aurretik, bere interes-marjina garbiaren mugimenduak bankua ez zegoela ondo kokatuta zegoen arrisku-kapitalaren esparruan interes-tasen igoeraren eta maileguen hazkundea moteltzearen konbinaziorako.
Banku baten interes marjina garbia maileguen eta inbertsioen batez besteko etekinaren eta gordailuen eta maileguen batez besteko kostuaren arteko banaketa da. Hau urteko kalkulu bat da. Hona hemen nola mugitu zen NIM SVB Financial-era azken urtean:
| Bank | Ticker | NIM - 4ko Q2022 | NIM - 3ko Q2022 | NIM - 2ko Q2022 | NIM - 1ko Q2022 | NIM- 4eko Q2021 |
| SVB Finantza Taldea | SIVB,
-60.41% | 2.00% | 2.28% | 2.24% | 2.13% | 1.91% |
| Iturria: FactSet |
SVBren interes marjina nabarmen murriztu zen laugarren hiruhilekoan, eta apur bat handitu zen aurreko hiruhilekoan baino.
Beraz, orain galdera da zein beste bankuek jasan dezaketen presioa, interes-marjina garbiak uzkurtu direlako edo haien marjinak apur bat zabaldu direlako?
Gutxienez 10 milioi dolarreko aktiboak dituzten AEBetako bankuen zerrenda batekin hasi eta inbertsio-banku garbiagoak kenduz, hala nola Goldman Sachs Group Inc.
GS,
-2.06%
eta Morgan Stanley
ANDEREA,
-3.86%,
108 banku aztertu ditugu.
Azken bost hiruhilekoetako interes-marjina garbien multzo uniforme bat ez dago eskuragarri FactSet-en talde osoarentzat; bankuetako 56rentzat bakarrik dago eskuragarri. Beraz, horren ordez, interes-sarrera garbiak (interesen diru-sarrera osoa ken interes-gastu osoa) batez besteko aktibo totalekin zatituta aztertu dugu.
Pantaila honen arabera, 102 bankuetatik 108k laugarren hiruhilekorako marjinak handituz joan ziren urtebete lehenagotik.
Hona hemen azken urtean uzkurtzeko marjinak erakusten dituzten 10ak, edo marjinen hedapen txikienak:
| Bank | Ticker | hiria | Interesen etekin garbia/ batez beste. aktiboak – 4ko laugarren hiruhilekoa | Interesen etekin garbia/ batez beste. aktiboak – 3ko laugarren hiruhilekoa | Interesen etekin garbia/ batez beste. aktiboak – 4ko laugarren hiruhilekoa | Urtebeteko uzkurdura edo hedapena |
| Bezeroak Bancorp Inc. | CUBI,
-8.93% | West Reading, PA. | 2.61% | 3.10% | 4.03% | -1.42% |
| Lehen Errepublika Bankua | FRC,
-16.51% | San Frantzisko, Kalifornia. | 2.28% | 2.53% | 2.50% | -0.22% |
| Sandy Spring Bancorp Inc. | SASR,
-7.13% | Olney, Md. | 3.10% | 3.34% | 3.29% | -0.19% |
| New York Community Bancorp Inc. | NYCB,
-6.33% | Hicksville, NY | 2.10% | 2.06% | 2.20% | -0.11% |
| First Foundation Inc. | FFWM,
-8.80% | Dallas, Texas | 2.35% | 2.98% | 2.41% | -0.07% |
| Ally Financial Inc. | ALIATUA,
-7.00% | Detroit, Michigan. | 4.04% | 4.20% | 4.09% | -0.05% |
| Dime Community Bancshares Inc. | DCOM,
-2.15% | Hauppauge, NY | 2.98% | 3.20% | 2.95% | 0.03% |
| Pacific Premier Bancorp Inc. | PPBI,
-7.50% | Irvine, Kalifornia | 3.34% | 3.34% | 3.27% | 0.07% |
| Prosperity Bancshares Inc. | PB,
-4.51% | Houston, Texas | 2.72% | 2.78% | 2.65% | 0.07% |
| Columbia Financial Inc. | CLBK,
-3.54% | Fair Lawn, NJ | 2.69% | 2.78% | 2.60% | 0.09% |
| Iturria: FactSet |
Egin klik tickeretan banku bakoitzari buruzko informazio gehiago lortzeko.
Irakurketak: Tomi Kilgore-ren gida zehatza MarketWatch aurrekontu-orrian doan eskuragarri dagoen informazio aberastasunari buruz.
SVB Financial 11. posturik txarrenean sailkatu zen pantailan, laugarren hiruhilekoan interes-sarrera garbiak/batez besteko aktiboak % 1.93 izan baitziren, urteko aurreko hiruhilekoan % 1.83aren aldean.
Marjinaren hobekuntza gehiena
Ohar positiboan amaitzeko, banku hauek marjinen hedapen handiena izan zuten, batez besteko aktiboen arabera banatutako interes-sarrera garbietan oinarrituta:
| Bank | Ticker | hiria | Interesen etekin garbia/ batez beste. aktiboak – 4ko laugarren hiruhilekoa | Interesen etekin garbia/ batez beste. aktiboak – 3ko laugarren hiruhilekoa | Interesen etekin garbia/ batez beste. aktiboak – 4ko laugarren hiruhilekoa | Urtebeteko hedapena |
| Comerica Inc. | CMA,
-8.01% | Dallas, Texas | 3.54% | 3.31% | 1.91% | 1.63% |
| First Horizon Corp. | FHN,
-1.97% | Memphis, Tenn. | 3.57% | 3.21% | 2.24% | 1.33% |
| M&T Bank Corp. | BTT,
-4.80% | Buffalo, NY | 3.68% | 3.34% | 2.37% | 1.31% |
| Stellar Bancorp Inc. | STEL,
-4.11% | Houston, Texas | 4.16% | 3.95% | 2.85% | 1.31% |
| Enterprise Financial Services Corp. | EFSC,
-5.28% | Clayton, Mo. | 4.28% | 3.78% | 3.08% | 1.20% |
| Berkshire Hills Bancorp Inc. | BHLB,
-5.69% | Boston, meza. | 3.61% | 3.26% | 2.43% | 1.18% |
| East West Bancorp Inc. | EWBC,
-8.36% | Pasadena, Kalifornia | 3.77% | 3.50% | 2.61% | 1.16% |
| Texas Capital Bancshares Inc. | TCBI,
-4.51% | Dallas, Texas | 3.22% | 3.01% | 2.08% | 1.14% |
| Wintrust Financial Corp. | WTFC,
-5.73% | Rosemont, Ill. | 3.51% | 3.17% | 2.41% | 1.10% |
| WSFS Financial Corp. | WSFS,
-5.59% | Wilmington, Del. | 3.90% | 3.50% | 2.81% | 1.09% |
| Iturria: FactSet |
Ez galdu: Errenta sortzeko 20 akzio, zenbakiek dibidenduen aristokrata elite bihur daitezkeela diote
SVB Finantza Taldearen hondamendiaren ondorioz arazoak izan ditzaketen 10 banku
Interes-tasak gora egin ahala, banku asko errentagarriagoak bihurtu dira, mailegu eta inbertsioetan irabazten dutenaren eta finantzaketagatik ordaintzen dutenaren arteko tarteak handitu direlako. Baina beti daude salbuespenak.
Jarraian, interes-marjina garbiak zabaltzeko industriaren joerari aurka egiten ari diren bankuen pantaila bat dago, eta ondoren azken urtean marjinak gehien handitu diren bankuen zerrenda bat dago.
Martxoaren 8an, SVB Finantza Taldea
-60.41%
SIVB,
21 milioi dolar saldu zituen baloreetan, 1.8 milioi dolarreko galerarekin. SVB Silicon Valley Bank of Santa Clara, Kaliforniako holdinga da. Abenduaren 212n 31 milioi dolar zituen aktibo.
Bankuak esan zuen "aktiboen sentikortasuna areagotzeko, epe laburreko tasa handiagoak izateko aukera aprobetxatzeko, finantzaketa kostuak partzialki blokeatzeko, interes-sarrera garbiak (NII) eta interes-marjina garbiak (NIM) hobeto babesteko eta hobetzeko. errentagarritasuna».
Baloreen salmenten galeraren harira, SVBk 2.25 milioi dolar bilduko ditu kapital berrian, bi eskaintza eta kokapen pribatu baten bidez. Akziodunen jabetza-posizioak murrizteko aukerak konpainiaren akzioak %62ko jaitsiera izan zuen martxoaren 9an.
Banku-industria osoak kokotsa hartu zuela zirudien martxoaren 9an, KBW Nasdaq Bank Indexarekin.
-7.70%
BKX,
% 8 hondoratzen.
Ikusi Tomi Kilgoreren estaldura SVBren eskaintzari, baloreen salmentari eta erreakzioari buruzko xehetasun gehiago.
Marjina gorriak
SVB Financial-ek pauso izugarria ematea erabaki aurretik, bere interes-marjina garbiaren mugimenduak bankua ez zegoela ondo kokatuta zegoen arrisku-kapitalaren esparruan interes-tasen igoeraren eta maileguen hazkundea moteltzearen konbinaziorako.
Banku baten interes marjina garbia maileguen eta inbertsioen batez besteko etekinaren eta gordailuen eta maileguen batez besteko kostuaren arteko banaketa da. Hau urteko kalkulu bat da. Hona hemen nola mugitu zen NIM SVB Financial-era azken urtean:
SVBren interes marjina nabarmen murriztu zen laugarren hiruhilekoan, eta apur bat handitu zen aurreko hiruhilekoan baino.
Beraz, orain galdera da zein beste bankuek jasan dezaketen presioa, interes-marjina garbiak uzkurtu direlako edo haien marjinak apur bat zabaldu direlako?
Gutxienez 10 milioi dolarreko aktiboak dituzten AEBetako bankuen zerrenda batekin hasi eta inbertsio-banku garbiagoak kenduz, hala nola Goldman Sachs Group Inc.
-2.06%
-3.86% ,
GS,
eta Morgan Stanley
ANDEREA,
108 banku aztertu ditugu.
Azken bost hiruhilekoetako interes-marjina garbien multzo uniforme bat ez dago eskuragarri FactSet-en talde osoarentzat; bankuetako 56rentzat bakarrik dago eskuragarri. Beraz, horren ordez, interes-sarrera garbiak (interesen diru-sarrera osoa ken interes-gastu osoa) batez besteko aktibo totalekin zatituta aztertu dugu.
Pantaila honen arabera, 102 bankuetatik 108k laugarren hiruhilekorako marjinak handituz joan ziren urtebete lehenagotik.
Hona hemen azken urtean uzkurtzeko marjinak erakusten dituzten 10ak, edo marjinen hedapen txikienak:
Egin klik tickeretan banku bakoitzari buruzko informazio gehiago lortzeko.
Irakurketak: Tomi Kilgore-ren gida zehatza MarketWatch aurrekontu-orrian doan eskuragarri dagoen informazio aberastasunari buruz.
SVB Financial 11. posturik txarrenean sailkatu zen pantailan, laugarren hiruhilekoan interes-sarrera garbiak/batez besteko aktiboak % 1.93 izan baitziren, urteko aurreko hiruhilekoan % 1.83aren aldean.
Marjinaren hobekuntza gehiena
Ohar positiboan amaitzeko, banku hauek marjinen hedapen handiena izan zuten, batez besteko aktiboen arabera banatutako interes-sarrera garbietan oinarrituta:
Ez galdu: Errenta sortzeko 20 akzio, zenbakiek dibidenduen aristokrata elite bihur daitezkeela diote
Source: https://www.marketwatch.com/story/the-10-banks-that-may-face-trouble-in-the-wake-of-the-svb-financial-group-debacle-50d6e49e?siteid=yhoof2&yptr=yahoo