Diru-sarrera fidagarrietarako dibidenduen akzio onenak: 2023ko martxoa

Zeintzuk dira erosteko dibidenduen akzio onak? Erantzun egokia zure finantza-helburuen araberakoa da.

Dibidenduen akzioekin, normalean etekinaren eta fidagarritasunaren arteko truke-off bat dago. Beste modu batean esanda, zure inbertsio-dolarraren diru-sarrerarik handiena sortzen duten dibidendu-ordaintzaileak ez dira beti fidagarrienak. Eta dibidenduen akzio fidagarrienak, tira, agian ez dituzte ordaintzerik handienak emango.

Etekina vs. Fidagarritasuna

Truke-off honek zentzua du. Dibidenduek diru asko kontsumitzen dute. Enpresa batek dibidenduak fidagarritasunez ordaintzeko hamarkadetan —ekonomia onen eta txarren bidez— kapitalaren erabilera diziplinatu egin behar da. Hazkunde estrategia oldarkorrek edo akziodunen ordainketa oldarkorrek dibidendu programa arriskuan jar dezakete.

Zorionez, inbertitzailea zara, ez zuzendari nagusia. Ez duzu errendimenduaren eta fidagarritasunaren arteko truke-off osoa egin beharrik. Biak orekatu ditzakezu dibertsifikazioaren bidez.

Zure erosotasun-mailari egokitzen zaion oreka aurkitzeko, jarraitu dibidenduen errendimendu handiagoko akzioei begirada gehiago emateko, eta dibidenduen ordaintzaile fidagarrienen berrikuspena egin ondoren. Hortik aurrera, zure inbertsio onenak aukeratzen lagunduko dizuten dibidenduen neurketa gakoetan ibiliko gara.

40 urteko inflazioa % 7tik gorakoa izan denez, dibidenduen akzioek inflazioa gainditzeko eta diru-sarrera fidagarri bat sortzeko modu onenetako bat eskaintzen dute. Egin klik hemen "Five Dividend Stocks To Beat Inflation" deskargatzeko, John Dobosz Forbes-en dibidenduen adituaren txosten berezia.

Etekin handienaren dibidenduak

Oroigarri gisa, dibidenduen etekina urteko dibidenduen ordainketa akzioen prezioarekin zatituta da. Akzio bat erosten baduzu 100 $ eta urteko dibidenduen ordainketa $ 5 bada, etekina % 5 da.

Errendimendu handieneko dibidenduen akzio eta funtsek % 5 eta % 12 edo gehiago ordaintzen dute. Oro har, zenbat eta etekin handiagoa izan, orduan eta litekeena da koherentea edo jasanezina izatea.

Zim: errendimendu handiko adibidea

Edukiontzien bidalketa enpresa Zim Bidalketa Zerbitzu Integratuak (ZIM) etekin handiko dibidenduen ordaintzaile baten adibide interesgarria da. Zim-en akzioen prezioa aurtengo laugarren hiruhilekoan 20 dolar baxu-erdialdean mantendu da. Abenduko dibidendua barne, Zimek 27.55 dolar ordainduko ditu akzio bakoitzeko dibidenduetan 2022an. Hori % 100etik gorako etekin astronomikoa (eta ez iraunkorra) da.

Zim-en 2022ko akziodunen ordainketek akzio bakoitzeko 17 $-ko dibidendu berezia izan zuten martxoan. Bidalketa-kostu eta bolumenaren igoerari esker, konpainiaren esku-diruak gora egin zuen aurreko urtearekin alderatuta. Akziodunak ziren onuradunak. Orduz geroztik, Zim-ek adierazitako dibidenduak hauek izan ziren:

• 2.85 dolar maiatzean
• 4.75 $ abuztuan
• 2.95 $ abenduan

Konpainiak akziodunei balioa itzultzeko konpromisoa hartu duela ikus dezakezu. Baina, ordainketa horiek marjina zabala izaten dute.

Azpimarratzekoa da, halaber, Zim-en akzioen prezioa aldakorra izan dela. 2022ko martxoan, Zimek 70 dolar baxuetan negoziatu zuen. Laugarren hiruhilekoan, Zim-en prezioa 30 $ azpitik geratu zen.

Zer ikusi dibidenduen errendimendu handiekin

Zim bezalako errendimendu handiko dibidenduen akzio batean kalkulatutako arriskua har dezakezu, baina lehenengo galdera batzuk egitea komeni da. Aztertu beharreko gaiak akzioen prezioaren joera eta konpainiaren hazkunde-ekimenak dira.

1. Akzioen prezioa jaitsi

Akzioen prezioaren jaitsierak matematikoki dibidenduen etekina igotzen du. Gogoratzen al duzu % 100 ematen duen 5 $-ko akzioak? Akzio horren prezioa $ 75era jaisten bada eta dibidendua berdina izaten jarraitzen badu, etekina % 6.7ra igotzen da.

Akzioen prezioak jaisten dira inbertitzaileek konpainiak balioa sortzeko duen etengabeko gaitasunean konfiantza galtzen dutenean. Oinarrizko faktoreak ekonomiarekin, industriarekin edo enpresarekin berarekin erlazionatu daitezke.

Akzioen prezioaren beherakada ikusten baduzu, begiratu zergatik ulertu. Baliteke aldi baterako arazo batek akzio baten erakargarritasuna ez aldatzea, baina epe luzeagoko arazo batek eragingo luke.

2. Hazkunde-ekimen onargarririk eza

Enpresa batek bi aukera nagusi ditu soberan duen dirua erabiltzeko. Hazkunde ekimenak finantza ditzake, hala nola hedapen geografikoa, erosketak edo produktuen garapena. Edo, gehiegizko dirua itzuli diezaieke akziodunei dibidenduen edo akzioen erosketen bidez.

Gehiegizko dirua akziodunei guztiz bideratzen bazaie, konpainiak ez duela hazteko aukera onargarririk esan liteke. Horrek ez du onik iragartzen akzioen epe luzerako aurreikuspenetarako.

Maila baxuetan ere, inflazioak aberastasuna suntsitzen du, baina egungo tasetan guztiz hilgarria da. Defendatu zaitez inflazioa baino azkarrago igotzen dituzten dibidenduen akzioekin. Egin klik hemen "Five Dividend Stocks to Beat Inflation" deskargatzeko, John Dobosz Forbes-en dibidenduen adituaren txosten berezia.

REITs vs. Akzio Tradizionalak

REIT-ek higiezinen inbertsioen konfiantza adierazten du; ondasun higiezinak eta haiei lotutako aktiboak jabe eta kudeatzen dituzten enpresak dira. Errendimendu handiko dibidendu-ordaintzaileak ikertzen dituzun bitartean, baliteke REITek maiz akzio tradizionalek baino etekin handiagoak izaten dituztela.

Bi arrazoi nagusi daude horretarako. Lehenik eta behin, REITek legearen arabera, beren diru-sarreren % 90 edo gehiago banatu behar diete akziodunei. Bigarrenik, REIT negozio-ereduak diru fidagarri asko ekoizteko joera du, alokairuen edo hipoteka-ordainketen bidez.

Dibidenduen errendimendu altua duten REIT eta akzioak

Beheko taulak % 5.5 edo gehiago ematen duten zortzi akzio eta REIT ezagun erakusten ditu.

Hemen bi digituko bi etekinak hipoteka REITetatik datoz. Ikus dezakezu petrolio eta gas eta telekomunikazio enpresak ere zerrendan daudela. Industria batzuek beste batzuek baino etekin handiagoak onartzen dituzten arren, gogoratu zure dibidenduen zorroa dibertsifikatuta mantentzea. Epe luzeko industriaren esposizio zabalak hobeto balioko dizu.

Dibidenduak eskaintzen dituzten enpresa onenak

Dibidenduen jasangarritasuna errendimenduen gainetik lehenesten baduzu, zure analisiak beste bide bat hartu beharko luke. Ez duzu arrisku maila onargarria duen etekin handiena bilatzen. Horren ordez, dibidenduak ere ordaintzen dituzten enpresa oso onenak bilatzen ari zara. Akzio hauek negozioaren oinarri sendoak izango dituzte, eta dibidenduen ordainketak handitzeko ibilbide luzea.

Dibidendu Erregeak Eta Aristokratak

Zure ikerketa laster dezakezu Dividend Kings eta Dividend Aristocrats-ekin hasita. Dividend Kings-ek akziodunen ordainketak handitu ditu urtero azken 50 urteetan jarraian. Aristokratak ordainsaria igo dute azken 25 urteetan.

Akziodunei eskudirutan ordaintzen diren hamarkada luzeko historia informatiboa da. Konpainiaren buruzagiek hazkundea nola lortu jakin dezaten esaten dizu, dibidenduak finantzatzen dituzten bitartean. Lidergo taldea ere eraginkorra izan da atzeraldi ekonomikoetan nabigatzen, akziodunen ordainketak eten gabe.

Nabarmentzekoa, Dividend Kings eta Aristocrats S&P 500 enpresak ere badira. Horrek esan nahi du S&P 500-ren kapitalizazioari, likideziari eta errentagarritasunari buruzko estandarrak betetzen dituztela.

Dibidenduen Erregeak

Dibidenduen erregeek eta aristokratek etekin baxua dutela pentsa dezakezu. Zorionez, ez da horrela. Talde honetan errendimendu handirik ikusten ez duzun arren, salbuespenak daude, besteak beste, Altria tabako konpainia, goiko errendimendu handiko zerrendan ere sartzen dena.

Beheko taulak %2.5etik gorako etekinak ematen dituzten zortzi Dibidendu Errege eta Aristokratak nabarmentzen ditu.

Horiek ez dira zure aukera bakarrak, noski. Badira errendimendu politak ordaintzen dituzten ibilbide laburragoak dituzten enpresa sendoagoak. Beheko neurgailuen zerrendak haiek aurkitzen lagun zaitzake.

Nola aukeratu dibidenduen akzio onenak: egiaztatzeko 5 metrika

Dibidenduen akzio onenak hautatzea gehiago dago errendimendua eta dibidenduen ibilbidea baino. Dibidenduen akzio prospektiboak eta REITak ikertzen dituzun bitartean, begiratu zenbat hazi den dibidendua azken urteotan, akzioen urteko etekin totalekin, irabazien hazkundearekin, kutxa-fluxuarekin eta likideziarekin batera.

1. Dibidenduen hazkundearen joera

Dibidenduen hazkunde neurgarriaren historia koherentea ikusi nahi duzu. Egokiena, akzioek dibidenduen hazkunde erregularrak erakutsiko dituzte, batez beste inflazioaren jarraipena egiten dutenak. Horrek esaten dizu dibidenduaren erosteko ahalmena ekonomiaren erritmoa mantentzen ari dela.

2. Errentagarritasun osoa

Akzio baten etekin osoa kapital-irabaziak eta dibidenduak hartzen ditu kontuan. Urte batean $ 100 akzio batek balioa 10 $ handitzen badu, etekina % 10ekoa da. 100 $-ko akzio desberdin batek 8 $ balioesten badu $ 3 dibidendua ordaintzen du, etekina % 11 da. Bigarren akzioetan, ez duzu argazki osoa lortzen estimua edo dibidenduak soilik ebaluatzen badituzu. Biak kontuan hartu behar dituzu.

Errentagarritasun osoaren ehunekoa erabil dezakezu dibidendu-ordaintzaileen errendimendua indizeekin eta zure beste inbertsio-aukerekin alderatzeko.

3. Hiru urteko irabazien hazkundea

Denboran zehar dibidenduen hazkundeak irabazien hazkundea eskatzen du. Berrikusi konpainiaren irabazien historia eta egiaztatu positiboa eta koherentea dela.

Baliteke aldi baterako etenaldiak ikustea ekonomia- edo finantza-merkatuaren joeren ondorioz, batez ere 2022an. Ebaluatu eten horiek industria-lehiakide hurbilekin eta merkatu orokorrarekin alderatuz.

Jaitsiera batzuk ezin dira saihestu. Baina, beheraldiak kudeatzen onak diren enpresek inbertsio hobeak egiten dituzte askotan.

4. Cash FlowFLUSUA2
Joerak

Eskudiruak dibidenduak ordaintzen ditu. Enpresa batek denboran zehar diru-fluxu handiagoa sortzeko duen gaitasuna funtsezkoa da bere dibidendu programaren iraupenerako. Berrikusi enpresa baten doako kutxa-fluxuaren joerak azken urteotan.

Konpainiaren diru-ordainketen ratioa ere ikus dezakezu. Hau da dibidendua kutxa-fluxuaren ehuneko gisa.

Neurria gehien aipatzen den ordainketa-ratioarekin lotuta dago, hau da, dibidendua irabazien ehuneko gisa. Ordainketa-ratio estandarra arazotsua izan daiteke, diru-sarrerak behin-behineko kontabilitate-doikuntzak eragin ditzaketelako.

5. Zor/Aktibo ratioa

Zor/aktiboa ratioak erakusten du zenbat zorrak finantzatzen dituen konpainiaren aktiboak. Hau finantza sendotasunaren neurketa eta enpresa batek bere betebeharrak betetzeko duen gaitasunaren adierazlea da.

Ratioa kalkulatzeko, zatitu pasibo osoa aktibo totalarekin. Ondorioz kopurua 0.75 bada, adibidez, aktiboen % 75 zorrekin finantzatzen dela esan nahi du. Gainerako %25a ondare propioarekin finantzatzen da. Zenbat eta kopuru hori handiagoa, orduan eta ahulagoa izango da enpresaren finantza-egoera.

Dibertsifikatu zure dibidenduen akzioak

Dibidenduen akzio onenek etekina igotzen dute, epe luzerako akzioen prezioen balorazioa, irabazien eta diru-fluxuaren hazkundea eta finantza sendotasuna babestuta. Zorionez, inbertitu aurretik ebalua ditzakezun neurgailu guztiak dira.

Hala ere, enpresa baten egoera bat-batean aldatzeko aukera dago. Hori dela eta, garrantzitsua da izakin eta industria indibidualetan dibertsifikatzea. Adituek 20 eta 30 banakako akzio edukitzea gomendatzen dute. Bestela, zuretzat dibertsifikatuta dauden dibidendu-funtsetan inbertitu dezakezu.

Azken aholku bat. Dibidenduen inbertsiorako bidaiari ekin aurretik, ziurtatu dibidenduen errentaren zerga-ondorioak ulertzen eta planifikatzen dituzula. Horrela, zure diru-sarrera berriez gozatu ahal izango duzu Osaba Sam-en sorpresa txarrik gabe.

Bost dibidenduen akzio nagusiak inflazioa gainditzeko

Inbertitzaile asko agian ez dira konturatzen 1930az geroztik, dibidenduek burtsetako etekin guztien % 40 eman dutela. Eta are gutxiago ezagutzen dena da bere eragin handia are handiagoa dela inflazio-urteetan, akziodunen irabazien %54 ikusgarria. Inflazioaren aurka estaltzeko kalitate handiko dibidenduen akzioak gehitu nahi badituzu, Forbes-en inbertsio taldeak oinarri sendoak dituzten 5 enpresa aurkitu ditu prezioak gora egiten ari direnean hazten jarraitzeko. Egin klik hemen txostena deskargatzeko.