Printzipioz ez dago ezer okerrik sortzen duten errentagatik akzioak erostea, dibidenduen bidez, hazkundearen ordez.
Bereziki erakargarria den estrategia da erretiratuentzat eta inbertsioetatik ateratako diru-sarrerekin bizi behar duten besteentzat.
Epe luzerako arrakasta izan du. Hainbat ikerketek erakutsi dute "balioa" deritzon akzioek, normalean beren akzioen prezioarekin dibidendu handiak ordaintzen dituzten enpresek barne hartzen dituztenak, epe luzerako inbertsio onak izan direla orokorrean.
Eta nire lankide bezala Philip Van Doornek adierazi du, egon daitezke erakargarri asko Opportunities oraintxe eskuragarri Wall Streeten.
Baina jubilatuak eta errenta-inbertitzaileak merkatuan sartu aurretik, hiru gauza izan behar dira kontuan.
Ez piztu zure itxaropenak
Dibidenduen etekinak txarrak dira oraindik Wall Streeten. Ez duzu diru-sarrera handirik lortuko zure inbertsioaren truke.
Akzio baten dibidenduen etekina lortzen dituzun urteko dibidenduen zenbatekoa da, ordaintzen duzun prezioarekin zatituta. Garrantzitsuena fidantza edo aurrezki kontu batean lortzen duzun gainerako interesekin alderatu daiteke. Gaur egun S&P 500 osoaren "etekina".
SPX,
-0.20%
%1.8 da, FactSet-en arabera. Horrek esan nahi du S&P 100 indize-funts baten balioa 500 $ erosten baduzu, hala nola SPDR S&P 500.
ESPIA,
-0.23%
ETF hurrengo 1.80 hilabeteetan dibidenduetan (kuota eta zerga gutxiago) $ 12 inguru itzultzea espero dezakezu.
Hau da, egungo inflazio-tasaren ehuneko 6.5 puntu azpitik. Beraz, dirua galtzen ari zara erosteko ahalmen errealean, dibidenduetan behintzat.
Hau perspektiban jartzeko, Andrew Lapthorne SG Securities-eko zenbaki-sakabanaren arabera, azken aldiz inflazioa hain altua izan zen —1980ko hamarkadaren hasieran— S&P 500-ren etekina %5 ingurukoa zen, edo ia hiru aldiz handiagoa. gaur. Beste era batera esanda, ordainketak askoz hurbilago zeuden prezioekin jarraitzera. Akzioak ere askoz merkeagoak ziren irabaziei dagokienez. Akziodunek dibidenduen txekeak askoz ere handiagoak izaten ari ziren eta askoz gehiago konpentsatzen zuten burtsako arriskua hartzeagatik.
Ados, beraz, ez da guztiz sagar-sagar. Harrezkero lege eta kultura aldaketei esker, enpresek akziodunei dirua itzultzen saiatzen dira akzioak erosiz eta dibidenduak ordainduz. Baina erosketak ez dira guztiz dibidenduen berdinak. Ikerketek frogatu dute enpresek maizago erosi ohi dituztela akzioak merkatuaren gailurrean. Erosketak tarteka izaten dira, eta dibidenduak askoz egonkorragoak izaten dira. Eta enpresek izakinak erosteko dirua erabiltzen duten bitartean, sarritan isilean akzio asko ateratzen ari dira berriro goiko solairuko zuzendari nagusiarentzat eta bere lagunentzat gozoki moduan.
Nire lehen albisteetako editoreetako batek esaten zidanez, negozio honetan hasi nintzenean, dibidenduek abantaila handi bat dutela ia beste finantza-konpainien txosten guztien aldean, irabaziak, diru-sarrerak, aktiboen balioak eta pasiboak barne. ez faltsutu dibidenduak. Txekeak ateratzen dira, edo ez.
(Berak bazekien zer hitz egiten zuen. Behin batean lan egin zuen aldizkari-argitaletxe batean, zeinak egiaztatutako tirada baino askoz ere altuagoa izan zuen egiaztatutako tirada bat.)
S&P 500-ren egungo dibidenduen etekin baxua ez da ezer ordaintzen ez duten goi-teknologiako "hazkunde" izen handiei buruz ere.
Esate baterako, S&P 500 erdiaren "balioa" merkeagoaren etekina ez da astindu handirik. %2.7 ingurukoa da, iShares S&P 500 Balioaren FactSet-en datuen arabera.
IVE,
-0.30%
ETF.
Ez nahastu akzioak bonuekin
Hau Post-it ohar batean idatzi behar da eta diru sarrerak lortzeko akzio asko erosteko asmoa duen edonoren komuneko ispiluan itsatsi.
Akzioak, enpresen jabetzaren zati bat adierazten dutenak, bonuekiko guztiz desberdinak dira, gobernuak edo korporazioek jaulkitako IOUak. Bonuek interes-tasa finkoa dute eta haien kupoiak ordaintzen dira lehenik, akziodunei ezer joan aurretik, porrotaren kasuan.
Ondorioz, bonuak akzioak baino askoz, askoz ere lurrunkorra izan ohi dira.
Askatu 2008 edo 2020ko martxoa, are gutxiago 1929 bat, eta zure zorroko akzioak tinta gorriko itsaso bat izango dira.
Bai, bonu inbertitzaileek antzeko patua izan dute aurten, baina horrek bere historia kontatzen du. Historiako lotura burbuila handienetik atera berri gara. Bonoek urte hasieran ordaintzen zituzten bupkisak, eta orduz geroztik deuseztatu egin da inflazioaren gorakada. Erregistroko fidantzarik handiena izan da.
Barclays Aggregate Bond Indizearen galerak guztira
AGG,
-0.52%
aurten? %13 inguru.
Burtsan halako galera bat ere ez litzateke bear merkatu gisa kontatuko. Arrazoizko maiz gertatzen dira. Urtzerik okerrenetan, S&P 500 edo bere baliokideak balio erdia edo gehiago gal dezake.
2008an, finantza-krisiaren izuaren sakonean, Barclays Indizea bere gailurtik %12 besterik ez zen jaitsi.
Badira horretarako arrazoiak: ez bakarrik animalien izpiritu soilak eta Wall Streeteko izua, baita pentsamendu arrazional bat ere. Beheraldi sakon batean, dibidenduak moztu daitezke. Edo, kasu askotan, enpresek dirua mailegatuz soilik eutsi ahal izango diete, Peterri Paulori ordaintzeko lapurtuz.
S&P 2-n %500tik beherako errentagarritasun eskasak eta errenta bila dabiltzan inbertitzaileek beste aukera batzuk dituzte. Orain % 5.7 egonkor irabaz dezakezu "BAA" baloratu duten korporazio-bonuetatik, hau da, inbertsio-kalifikazioaren maila baxueneko enpresen IOUak. Hori da 2011tik izandako etekinik handiena. Oraindik ez dator bat egungo inflazioarekin, baina askoz gertuago dago. Urtean ia % 4 irabaz dezakezu 5 urteko AEBetako Altxorraren Ohar batean. Eta (lehen aipatu dudan bezala) inflazioaren itzulera bermatua eta % 1.5 edo gehiago lor dezakezu gobernuak jaulkitako TIPS bonuak erosiz.
Kontuz "errendimendura iristea"
Testuinguru honetan etekinera iristeak dibidenduen etekin teoriko handiena duten akzioak erostea besterik ez du esan nahi.
Warren Buffett-ek horren aurka ohartarazten du, deituz "ergela" "oso gizatiarra" bada.
Baina Ray DeVoe Wall Streeteko guru zenak esan zuen onena. De Voe, ustez, lerroa asmatu zuen lehena izan zen, "diru gehiago galdu da errendimendura iristeko pistola baten puntuan baino".
Dibidenduen etekin teoriko handiena duten akzioek arrazoi oso on batengatik egiten dute: Wall Streetek ez du uste dibidendu horiek ordainduko direnik. Ez osorik, agian batere ez, eta agian ez hurrengo epemuga bezain laster. Akzioen prezioa merkea da ustezko dibidenduei dagokienez, enpresak arazoak dituelako, edo arrisku oso handia duelako.
"Zenbat eta dibidendu handiagoa izan orduan eta ordaintzeko aukera gutxiago izango da", jakinarazi du SG-ko Lapthorne-k. 1990eko hamarkadaren hasierara egindako kalkuluek erakusten dute inbertitzaileek normalean txekerik handienak bankuan jartzen dituztela AEBetako akzioen jabe izanik, errendimendurako orduan. Gehien agintzen zuten akzio horiek, batez beste, oso gutxi ordaintzen zuten.
Ez dago gaizki diru-sarrerak lortzeko akzioetan inbertitzea. Baina bere arriskuekin dator.
Iturria: https://www.marketwatch.com/story/buying-stocks-for-dividend-income-read-this-first-11664990438?siteid=yhoof2&yptr=yahoo
Dibidenduen errenta lortzeko akzioak erostea? Irakurri hau lehenik
Printzipioz ez dago ezer okerrik sortzen duten errentagatik akzioak erostea, dibidenduen bidez, hazkundearen ordez.
Bereziki erakargarria den estrategia da erretiratuentzat eta inbertsioetatik ateratako diru-sarrerekin bizi behar duten besteentzat.
Epe luzerako arrakasta izan du. Hainbat ikerketek erakutsi dute "balioa" deritzon akzioek, normalean beren akzioen prezioarekin dibidendu handiak ordaintzen dituzten enpresek barne hartzen dituztenak, epe luzerako inbertsio onak izan direla orokorrean.
Eta nire lankide bezala Philip Van Doornek adierazi du, egon daitezke erakargarri asko Opportunities oraintxe eskuragarri Wall Streeten.
Baina jubilatuak eta errenta-inbertitzaileak merkatuan sartu aurretik, hiru gauza izan behar dira kontuan.
Ez piztu zure itxaropenak
Dibidenduen etekinak txarrak dira oraindik Wall Streeten. Ez duzu diru-sarrera handirik lortuko zure inbertsioaren truke.
Akzio baten dibidenduen etekina lortzen dituzun urteko dibidenduen zenbatekoa da, ordaintzen duzun prezioarekin zatituta. Garrantzitsuena fidantza edo aurrezki kontu batean lortzen duzun gainerako interesekin alderatu daiteke. Gaur egun S&P 500 osoaren "etekina".
-0.20%
-0.23%
SPX,
%1.8 da, FactSet-en arabera. Horrek esan nahi du S&P 100 indize-funts baten balioa 500 $ erosten baduzu, hala nola SPDR S&P 500.
ESPIA,
ETF hurrengo 1.80 hilabeteetan dibidenduetan (kuota eta zerga gutxiago) $ 12 inguru itzultzea espero dezakezu.
Hau da, egungo inflazio-tasaren ehuneko 6.5 puntu azpitik. Beraz, dirua galtzen ari zara erosteko ahalmen errealean, dibidenduetan behintzat.
Hau perspektiban jartzeko, Andrew Lapthorne SG Securities-eko zenbaki-sakabanaren arabera, azken aldiz inflazioa hain altua izan zen —1980ko hamarkadaren hasieran— S&P 500-ren etekina %5 ingurukoa zen, edo ia hiru aldiz handiagoa. gaur. Beste era batera esanda, ordainketak askoz hurbilago zeuden prezioekin jarraitzera. Akzioak ere askoz merkeagoak ziren irabaziei dagokienez. Akziodunek dibidenduen txekeak askoz ere handiagoak izaten ari ziren eta askoz gehiago konpentsatzen zuten burtsako arriskua hartzeagatik.
Ados, beraz, ez da guztiz sagar-sagar. Harrezkero lege eta kultura aldaketei esker, enpresek akziodunei dirua itzultzen saiatzen dira akzioak erosiz eta dibidenduak ordainduz. Baina erosketak ez dira guztiz dibidenduen berdinak. Ikerketek frogatu dute enpresek maizago erosi ohi dituztela akzioak merkatuaren gailurrean. Erosketak tarteka izaten dira, eta dibidenduak askoz egonkorragoak izaten dira. Eta enpresek izakinak erosteko dirua erabiltzen duten bitartean, sarritan isilean akzio asko ateratzen ari dira berriro goiko solairuko zuzendari nagusiarentzat eta bere lagunentzat gozoki moduan.
Nire lehen albisteetako editoreetako batek esaten zidanez, negozio honetan hasi nintzenean, dibidenduek abantaila handi bat dutela ia beste finantza-konpainien txosten guztien aldean, irabaziak, diru-sarrerak, aktiboen balioak eta pasiboak barne. ez faltsutu dibidenduak. Txekeak ateratzen dira, edo ez.
(Berak bazekien zer hitz egiten zuen. Behin batean lan egin zuen aldizkari-argitaletxe batean, zeinak egiaztatutako tirada baino askoz ere altuagoa izan zuen egiaztatutako tirada bat.)
S&P 500-ren egungo dibidenduen etekin baxua ez da ezer ordaintzen ez duten goi-teknologiako "hazkunde" izen handiei buruz ere.
Esate baterako, S&P 500 erdiaren "balioa" merkeagoaren etekina ez da astindu handirik. %2.7 ingurukoa da, iShares S&P 500 Balioaren FactSet-en datuen arabera.
-0.30%
IVE,
ETF.
Ez nahastu akzioak bonuekin
Hau Post-it ohar batean idatzi behar da eta diru sarrerak lortzeko akzio asko erosteko asmoa duen edonoren komuneko ispiluan itsatsi.
Akzioak, enpresen jabetzaren zati bat adierazten dutenak, bonuekiko guztiz desberdinak dira, gobernuak edo korporazioek jaulkitako IOUak. Bonuek interes-tasa finkoa dute eta haien kupoiak ordaintzen dira lehenik, akziodunei ezer joan aurretik, porrotaren kasuan.
Ondorioz, bonuak akzioak baino askoz, askoz ere lurrunkorra izan ohi dira.
Askatu 2008 edo 2020ko martxoa, are gutxiago 1929 bat, eta zure zorroko akzioak tinta gorriko itsaso bat izango dira.
Bai, bonu inbertitzaileek antzeko patua izan dute aurten, baina horrek bere historia kontatzen du. Historiako lotura burbuila handienetik atera berri gara. Bonoek urte hasieran ordaintzen zituzten bupkisak, eta orduz geroztik deuseztatu egin da inflazioaren gorakada. Erregistroko fidantzarik handiena izan da.
Barclays Aggregate Bond Indizearen galerak guztira
-0.52%
AGG,
aurten? %13 inguru.
Burtsan halako galera bat ere ez litzateke bear merkatu gisa kontatuko. Arrazoizko maiz gertatzen dira. Urtzerik okerrenetan, S&P 500 edo bere baliokideak balio erdia edo gehiago gal dezake.
2008an, finantza-krisiaren izuaren sakonean, Barclays Indizea bere gailurtik %12 besterik ez zen jaitsi.
Badira horretarako arrazoiak: ez bakarrik animalien izpiritu soilak eta Wall Streeteko izua, baita pentsamendu arrazional bat ere. Beheraldi sakon batean, dibidenduak moztu daitezke. Edo, kasu askotan, enpresek dirua mailegatuz soilik eutsi ahal izango diete, Peterri Paulori ordaintzeko lapurtuz.
S&P 2-n %500tik beherako errentagarritasun eskasak eta errenta bila dabiltzan inbertitzaileek beste aukera batzuk dituzte. Orain % 5.7 egonkor irabaz dezakezu "BAA" baloratu duten korporazio-bonuetatik, hau da, inbertsio-kalifikazioaren maila baxueneko enpresen IOUak. Hori da 2011tik izandako etekinik handiena. Oraindik ez dator bat egungo inflazioarekin, baina askoz gertuago dago. Urtean ia % 4 irabaz dezakezu 5 urteko AEBetako Altxorraren Ohar batean. Eta (lehen aipatu dudan bezala) inflazioaren itzulera bermatua eta % 1.5 edo gehiago lor dezakezu gobernuak jaulkitako TIPS bonuak erosiz.
Kontuz "errendimendura iristea"
Testuinguru honetan etekinera iristeak dibidenduen etekin teoriko handiena duten akzioak erostea besterik ez du esan nahi.
Warren Buffett-ek horren aurka ohartarazten du, deituz "ergela" "oso gizatiarra" bada.
Baina Ray DeVoe Wall Streeteko guru zenak esan zuen onena. De Voe, ustez, lerroa asmatu zuen lehena izan zen, "diru gehiago galdu da errendimendura iristeko pistola baten puntuan baino".
Dibidenduen etekin teoriko handiena duten akzioek arrazoi oso on batengatik egiten dute: Wall Streetek ez du uste dibidendu horiek ordainduko direnik. Ez osorik, agian batere ez, eta agian ez hurrengo epemuga bezain laster. Akzioen prezioa merkea da ustezko dibidenduei dagokienez, enpresak arazoak dituelako, edo arrisku oso handia duelako.
"Zenbat eta dibidendu handiagoa izan orduan eta ordaintzeko aukera gutxiago izango da", jakinarazi du SG-ko Lapthorne-k. 1990eko hamarkadaren hasierara egindako kalkuluek erakusten dute inbertitzaileek normalean txekerik handienak bankuan jartzen dituztela AEBetako akzioen jabe izanik, errendimendurako orduan. Gehien agintzen zuten akzio horiek, batez beste, oso gutxi ordaintzen zuten.
Ez dago gaizki diru-sarrerak lortzeko akzioetan inbertitzea. Baina bere arriskuekin dator.
Iturria: https://www.marketwatch.com/story/buying-stocks-for-dividend-income-read-this-first-11664990438?siteid=yhoof2&yptr=yahoo